El superagente británico 007 habrá de vérselas ahora con el más peligroso asesino a sueldo del momento: un hombre llamado Scaramanga, más conocido como el hombre de la pistola de oro, que tratará de deshacerse de Bond con los más sofisticados recursos.

La preciosa Annie es la amante de un financiero de mediana edad llamado Michael. Ella lo acompaña en un viaje a Hong Kong pero es detenido por intereses comerciales y Annie acaba en la miseria. Allí conoce a un grupo de la alta sociedad y comienza su rito de iniciación en su mundo.